Скільки насправді коштує компанія в Молдові порівняно з Румунією, Польщею та країнами Балтії

Найчастіше засновник, який придивляється до Молдови, ставить нам приблизно таке запитання: яка тут ставка податку?

Чесна відповідь — «залежить»: 12% з прибутку або 4% з обороту, якщо Ви не перевищуєте порогу реєстрації платником ПДВ, а вибір між ними визначає Ваша маржа. Але зазвичай засновник запам’ятовує 12%, записує поруч 16% для Румунії та 19% для Польщі — і на цьому розмова про гроші закінчується.

Проблема в тому, що для невеликої компанії у сфері послуг ставка податку на прибуток — чи не найменш важлива цифра в усьому розрахунку. Вона застосовується до прибутку, тобто до того, що лишається наприкінці, і лише якщо щось лишається. Зарплати ж виплачують щомісяця за будь-яких обставин.

Тож почнемо з того, що нам не на руку: Молдова — не країна з найнижчими податками в регіоні. Румунія в режимі мікропідприємств оподатковує оборот за ставкою 1%, якщо дохід менший за 100 000 євро на рік (PwC). Естонія взагалі не оподатковує прибуток, поки він залишається в компанії (PwC), і Латвія діє так само (PwC). Три режими, які однозначно вигідніші за наші 12%.

І все ж для більшості компаній, що до нас звертаються, Молдова виходить дешевшою. Причина — в іншому.

Працівник обходиться тут приблизно в 5,71 євро на годину — це повна вартість для роботодавця. Ті самі години коштують 13,6 євро в Румунії, 16,3 — у Латвії, 17,8 — у Литві, 19,1 — у Польщі та 21,1 — в Естонії (Євростат, lc_lci_lev, дані за 2025 рік).

Цифри Євростату опубліковано. Нашої — ні: Євростат охоплює лише держави — члени ЄС, тож ми розрахували її самі. Ми взяли середню зарплату брутто 15 987,1 MDL за I квартал 2026 року (Національне бюро статистики), додали 24% внесків роботодавця (PwC), поділили на 173,8 години на місяць (40 годин на тиждень — максимум за ч. 2 ст. 95 Трудового кодексу, як його цитує Державна інспекція праці) і перерахували за курсом Національного банку Молдови на 16.08.2026. Сприймайте цю цифру як порядок величини, а не як офіційну статистику.

Різниця між ставками податків вимірюється у відсоткових пунктах. Різниця у вартості персоналу — у разах.

Податки в Молдові, Румунії, Польщі та країнах Балтії

Країна	Податок на прибуток	Малі компанії	ПДВ	Дивіденди	Внески роботодавця	Середня зарплата брутто
Молдова	12%	4% з доходу, МСП — неплатники ПДВ	20%	6%	24%	~800 євро (I кв. 2026)
Румунія	16%	1% з обороту, до 100 000 євро	21%	16%	2,25%	~1 824 євро (червень 2026)
Україна	18%	5% з доходу, 3-тя група	20%	5%	22%	~601 євро (травень 2026)
Естонія	0% з нерозподіленого / 22% з розподіленого	скасовано у 2025 році	24%	входять у ставку	33,8%	2 135 євро (I кв. 2026)
Латвія	0% з нерозподіленого / 20% при розподілі	15% + 6%, лише для учасників — фізичних осіб	21%	20% номінально, ~25% фактично	23,59%	1 831 євро (I кв. 2026)
Литва	17%	7%; 0% лише перші два роки	21%	15%	1,77%	не перевірено
Польща	19%	9% для «малих платників податку»	23%	19%	20,48%	~2 220 євро (I кв. 2026)

Кілька застережень, без яких таблиця вище вводить в оману.

Латвія на папері показує 20%, але ставка застосовується до збільшеної бази: суму, що розподіляється, ділять на 0,8. Виведіть із компанії 100 євро — і база становитиме 125, а податок 25. Фактично це 25%, а не 20.

Литовські 0% для малих компаній діють лише перші два податкові періоди. Далі — 7%. А середньої зарплати в Литві в таблиці немає взагалі: національне статистичне відомство блокувало кожну автоматизовану спробу отримати ці дані, а ми не публікуємо цифр, які не можемо прив’язати до відкритого джерела. Нижче її замінює погодинна вартість праці за Євростатом — 17,8 євро.

Румунські 2,25% — це внесок на страхування праці, єдиний платіж з боку роботодавця за звичайних умов праці. Ставки 4% і 8% застосовуються лише за важких та особливих умов праці.

Дані про зарплати належать не до одного місяця: для Румунії (червень) та України (травень) це місячні значення, для решти — середні за квартал. Перерахунок: молдовські леї та гривні — за курсами НБМ і НБУ на 16.08.2026, румунські леї та злоті — за довідковими курсами ЄЦБ на 14.08.2026.

Чому внески роботодавця вводять в оману

Подивіться на стовпчик внесків роботодавця. Румунія — 2,25%, Литва — 1,77%, Молдова — 24%. Якщо читати буквально, таблиця стверджує, що в Бухаресті працівник коштує вдесятеро дешевше, ніж у Кишиневі.

Це не так. Румунія та Литва переклали внески на працівника — 35% у Румунії, 19,5% у Литві проти 9% у Молдові. Загальна сума, яку хтось сплачує, приблизно та сама; змінилося лише те, у чиєму стовпчику вона стоїть.

За зарплати брутто 2 000 євро на місяць картина така:

Країна	Вартість для роботодавця на місяць	На руки працівникові	Скільки отримує працівник порівняно з Молдовою
Молдова	2 480 євро	1 601 євро	—
Румунія	2 045 євро	1 170 євро	−431 євро на місяць
Україна	2 440 євро	1 540 євро	−61 євро на місяць
Естонія	2 676 євро	1 535 євро	−66 євро на місяць
Латвія	2 472 євро	1 334 євро	−267 євро на місяць
Литва	2 035 євро	1 288 євро	−313 євро на місяць
Польща	2 410 євро	1 360 євро	−241 євро на місяць

За однакового брутто Румунія справді найдешевша. От тільки однакове брутто — це не однакова пропозиція: румунський працівник отримує на руки 1 170 євро, а молдовський — 1 601 євро. Це на 27% менше за точно таких самих витрат компанії.

А роботу люди обирають не за сумою брутто. Вони дивляться на те, що надходить їм на рахунок.

Тож правильне запитання — скільки коштує забезпечити однакову суму на руки:

Країна	Брутто, потрібне для 1 601 євро нетто	Вартість для роботодавця на місяць	Наскільки дорожче, ніж у Молдові	За рік, п’ять працівників
Молдова	2 000 євро	2 480 євро	—	—
Литва	2 487 євро	2 531 євро	+51 євро	3 060 євро
Україна	2 080 євро	2 538 євро	+58 євро	3 480 євро
Естонія	2 087 євро	2 792 євро	+312 євро	18 720 євро
Румунія	2 738 євро	2 799 євро	+319 євро	19 140 євро
Польща	2 355 євро	2 837 євро	+357 євро	21 420 євро
Латвія	2 402 євро	2 969 євро	+489 євро	29 340 євро

Румунія з першого місця опускається на передостаннє. Перевага у 2,25% повністю зникає, щойно доводиться компенсувати працівникові 35%, які він сплачує сам, — і на команду з п’яти осіб це додаткові 19 140 євро на рік для того, щоб люди отримували на руки точно ту саму суму.

Модель вище свідомо не враховує особисті податкові пільги, прогресивні шкали та максимальну базу нарахування внесків. Це порівняння в однакових умовах, а не розрахунок зарплатної відомості. Через ці спрощення черговість країн не змінюється; змінюються точні цифри.

Скільки коштує команда з п’яти осіб: Молдова проти Румунії та Польщі

Ніхто не наймає людей за однаковим брутто в семи країнах. Наймають за місцевими ринковими ставками. Тож ось річні витрати на ту саму команду з п’яти осіб, які отримують середню зарплату брутто своєї країни.

Країна	Середнє брутто	Брутто за рік, п’ять осіб	Внески	Разом за рік	Скільки Ви заощаджуєте, тримаючи команду в Молдові
Україна	601 євро	36 060 євро	7 933 євро	43 993 євро	Україна дешевша на 15 527 євро на рік
Молдова	800 євро	48 000 євро	11 520 євро	59 520 євро	—
Румунія	1 824 євро	109 470 євро	2 463 євро	111 933 євро	52 413 євро на рік
Латвія	1 831 євро	109 860 євро	25 916 євро	135 776 євро	76 256 євро на рік
Польща	2 220 євро	133 224 євро	27 284 євро	160 508 євро	100 988 євро на рік
Естонія	2 135 євро	128 100 євро	43 298 євро	171 398 євро	111 878 євро на рік

Ті самі п’ять посад, та сама робота. Команда в Кишиневі, а не в Бухаресті, залишає на Вашому рахунку 52 413 євро на рік. Порівняно з Варшавою — понад 100 000 євро. Порівняно з Таллінном — 111 878 євро: Естонія коштує майже втричі дорожче за точно тих самих п’ятьох людей.

За п’ять років, навіть без розширення команди, різниця з Румунією перевищує чверть мільйона євро.

Перевіреної зарплати для Литви ми не маємо, тож у таблицю її не вносимо. За погодинною вартістю праці від Євростату Литва розташовується між Латвією та Польщею — цього достатньо, щоб знати, де опинився б її рядок.

Варто зазначити, що черговість країн у цій таблиці точно збігається з черговістю за погодинною вартістю від Євростату. Два зовсім різні методи — та сама послідовність, а отже, результат не залежить від того, як саме ми рахували.

Ми створюємо калькулятор, який виконає цей розрахунок для Ваших зарплат і чисельності працівників. Щойно він буде готовий, ми додамо сюди посилання на нього. А доти формула проста: брутто × 12 × кількість працівників × (1 + ставка внесків роботодавця).

Якщо наведені цифри близькі до Вашої ситуації, сама реєстрація забере менше часу, ніж Ви, мабуть, очікуєте: ТОВ (SRL) реєструють за три робочі дні, а ми готуємо документи, подаємо заяву й відкриваємо банківський рахунок. Етапи, необхідні документи та витрати описано в посібнику з реєстрації ТОВ у Молдові.

Податкові режими Молдови: 12%, 4% і 7% в IT Park

Стандартний режим — 12% з прибутку. Про всі податкові зобов’язання молдовської компанії ми докладно писали в посібнику з податків і зборів на 2026 рік; тут я зупинюся лише на тому, що важливо для порівняння вище. Для мікро-, малих і середніх підприємств є ще відстрочення, яке має значення, якщо Ви реінвестуєте: податок на прибуток за періоди 2023–2026 років відстрочується, доки Ви не розподіляєте дивіденди, і підлягає сплаті в момент розподілу. Умови — не більше 249 працівників і оборот або активи менше 100 млн MDL. З 2026 року зі схеми випадають торговельні компанії з понад 49 працівниками та оборотом або активами понад 50 млн MDL (міністерство фінансів). Це відстрочення, а не звільнення від податку, і що буде після 2026 року, публічно ще не визначено.

Є й другий режим — 4%, про який багато засновників чують першим і обирають, нічого не порахувавши. Ставка 4% застосовується до «сукупного доходу, визначеного для цілей бухгалтерського обліку» (PwC) — тобто до обороту, а не до прибутку. Основна умова — Ви не зареєстровані платником ПДВ, а оскільки з 1 березня 2026 року реєстрація стає обов’язковою при обороті понад 1,7 млн MDL, на практиці режим обмежений приблизно цим рівнем — близько 85 000 євро на рік. Є ще правило, на якому люди спотикаються: якщо учасник володіє часткою понад 25% у більш ніж трьох таких компаніях, щонайменше одна з них має перейти на 12%.

Що вигідніше, цілком залежить від Вашої маржі. 4% з обороту дорівнюють 12% з прибутку саме тоді, коли прибуток становить третину обороту. За маржі нижче 33% Ви платите менше за стандартним режимом, вище — за режимом 4%. При обороті 1,5 млн MDL:

Маржа	Прибуток	Податок 12%	Податок 4%	Скільки Ви заощаджуєте і за яким режимом
15%	225 000 MDL	27 000 MDL	60 000 MDL	33 000 MDL за стандартним режимом
33%	495 000 MDL	59 400 MDL	60 000 MDL	600 MDL — фактично однаково
55%	825 000 MDL	99 000 MDL	60 000 MDL	39 000 MDL за режимом 4%

Але відстрочення, про яке йшлося вище, перевертає весь розрахунок. Якщо Ви МСП, не розподіляєте дивіденди й реінвестуєте, податок на прибуток відстрочується — тож 12% з нерозподіленого прибутку означають, що зараз платити нічого, тоді як 4% з обороту доведеться сплатити незалежно від того, є прибуток чи ні. Для компанії, яка зростає і тримає гроші всередині, стандартний режим майже завжди — правильний вибір. Якщо взаємодія двох режимів важлива саме у Вашому випадку, ми перевіряємо її безпосередньо: таке не вирішують, прочитавши статтю.

Практичне правило, яке ми зазвичай даємо: висока маржа, мало витрат і гроші, які Ви виводите рік у рік, — серйозно придивіться до 4%. Зарплати, невелика маржа або реінвестування — залишайтеся на 12%. І хоч би що Ви обрали, дивіденди оподатковуються за ставкою 6% при розподілі (PwC).

IT Park — це 7% з виручки від реалізації, єдиний податок, що замінює податок на прибуток, податок із зарплати, соціальні та медичні внески і низку місцевих зборів. Ви сплачуєте більшу з двох сум: 7% з виручки або мінімум на кожного працівника, що дорівнює 30% прогнозованої середньої зарплати по країні, — 5 220 MDL на працівника на місяць у 2026 році (PwC, Moldova IT Park). Умови участі ми детально розглянули в посібнику з IT Park.

Найбільше плутанини — з індустріальними парками, бо назва звучить як податкова пільга, а це не так. Там Ви отримуєте землю та інфраструктуру: встановлену законом ціну нижче ринкової на землю, яку купуєте, знижену орендну плату за державну землю, підключення до комунальних мереж парку. А от нижчої ставки податку Ви там не отримаєте. Якщо Ви щось виробляєте і Вам потрібні приміщення з підведеними комунікаціями, це має значення; якщо ж Ви шукали звільнення від податків, його там немає.

Вільні економічні зони — єдиний справді фіскальний інструмент для виробництва — закриті для нових учасників. Резиденти, зареєстровані до 31 грудня 2023 року, зберігають право виробляти, сортувати та вести зовнішню торгівлю в пільговому режимі до 2034 року. Усі, хто реєструється з 1 січня 2024 року, обмежені оптовою торгівлею та допоміжними послугами — виробництва в переліку більше немає (PwC). Коротко: іноземному виробникові, який розглядає Молдову у 2026 році, жоден спеціальний податковий режим для виробництва недоступний. Якщо хтось стверджує інакше, попросіть назвати статтю закону.

Де Молдова програє

Ми воліємо сказати це до підписання договору, а не після.

Молдовська компанія не є компанією, заснованою в Європейському Союзі. Товари, що прямують до ЄС, залишаються імпортом і перетинають митний кордон — з усіма документами й часом, яких це вимагає. Угода про вільну торгівлю скасовує мита на більшість товарів, а режим спільного транзиту значно спростив формальності, але кордон нікуди не зник. Якщо Ви продаєте фізичні товари в ЄС і Ваша логістика залежить від частих поставок, юридична особа в державі — члені ЄС заощадить Вам більше, ніж економія на тутешніх зарплатах. Торговельний контекст ми розглянули окремо.

Реєстрація та відкриття банківського рахунку мають власні етапи, які ми окремо описали в посібнику для іноземних засновників і посібнику з відкриття банківського рахунку. Обидва варто прочитати, перш ніж планувати строки, бо саме там зазвичай виникають затримки.

Реєстрація компанії в Молдові: з чого почати

Молдова вигідна там, де основна стаття витрат — люди, а продукт перетинає кордон кабелем, а не вантажівкою: послуги, програмне забезпечення, R&D, дизайн, підтримка, бухгалтерський облік — будь-яка команда, яка працює звідси, а продає деінде. Саме там різниця з Румунією в 52 000 євро на рік справді з’являється на рахунку.

Сама реєстрація — не найскладніше. ТОВ реєструють протягом трьох робочих днів після подання повного пакета документів, і ми беремо на себе весь ланцюжок: вибір організаційно-правової форми, підготовку установчих документів, коди видів діяльності CAEM, юридичну адресу, подання до Агентства державних послуг і відкриття банківського рахунку. Для іноземних засновників ми також оформлюємо IDNP і довіреність, щоб Ви не з’ясували на півдорозі, що якогось документа бракує.

Якщо Ваша сфера — IT, програмне забезпечення або R&D, ми перевіримо, чи відповідаєте Ви умовам IT Park, і займемося заявкою: там 7% замінюють також податок із зарплати та внески, що повністю змінює наведений вище розрахунок.

Після реєстрації ми й надалі ведемо бухгалтерський облік і займаємося кадровими питаннями: зарплату, договори, щомісячну звітність. На практиці — усе, з чого складається вартість, яку ми порівнювали в цій статті.

Розкажіть нам три речі — чим займається бізнес, скільки людей Ви наймаєте і де Ваші клієнти, — і ми назвемо цифру для Вашої ситуації, а не середню. Усі послуги з цінами — на сторінці корпоративних послуг.

---

Усі ставки й зарплати в цій статті звірено з першоджерелами, посилання на які наведено в тексті, станом на цю дату. Податкові ставки змінюються, часом посеред року. Цифру 5,71 євро на годину для Молдови ми розрахували самі на основі перевірених даних — статистичне відомство її не публікує, — і всюди, де вона трапляється, це зазначено.

Стаття має інформаційний характер і не є податковою чи юридичною консультацією. Перш ніж ухвалювати рішення про реєстрацію компанії чи переїзд, перевірте цифри з консультантом у юрисдикції, яка Вас стосується.